ענקית השבבים אנבידיה ממשיכה לנפץ שיאים ולהוכיח כי מהפכת הבינה המלאכותית רחוקה ממיצוי. בדוחותיה הכספיים לרבעון הרביעי שפורסמו הערב (רביעי), הציגה החברה הכנסות עתק של 68.13 מיליארד דולר – זינוק אדיר של 73% לעומת הרבעון המקביל אשתקד. נתון זה עקף במיליארדים את תחזיות האנליסטים, שעמדו על כ-66.2 מיליארד דולר. גם בשורת הרווח רשמה החברה הישגים מרשימים: הרווח הנקי המתואם עמד על 1.62 דולרים למניה (מעל הצפי ל-1.53 דולרים), והרווח הנקי הכולל הגיע ל-43 מיליארד דולר – כמעט פי שניים מהרווח שנרשם ברבעון המקביל ב-2024.
2+לב פעילותה של אנבידיה ממשיך להיות חטיבת הדאטה סנטרס (מרכזי הנתונים), שסיפקה הכנסות של 62.31 מיליארד דולר. המנוע המרכזי לצמיחה זו הוא הביקוש הבלתי פוסק של חברות ה"הייפרסקלריות" – ענקיות טכנולוגיה כמו מטא, גוגל, אמזון ומיקרוסופט – ששופכות סכומי עתק בבניית תשתיות AI. הלקוחות האלו אחראים ליותר ממחצית מהכנסות החטיבה. המנכ"ל והמייסד, ג'נסן הואנג, ציין כי הביקוש לכוח מחשוב גדל בטור הנדסי והצהיר כי תעשיית הטכנולוגיה הגיעה ל"נקודת המפנה של סוכני ה-AI", המאמצים את פלטפורמות השבבים Blackwell החדשות של החברה בקצב חסר תקדים.
נקודת אור משמעותית עבור ישראל היא הזינוק הדרמטי בפעילות הרשתות והתקשורת של אנבידיה, המבוססת על רכישת מלאנוקס הישראלית ומרכז המו"פ ביוקנעם. ההכנסות מתחום זה זינקו ב-263% והסתכמו ב-10.98 מיליארד דולר, צמיחה גבוהה משמעותית מזו של מכירת שבבי המחשוב עצמם. הגידול מיוחס להצגת שבבי תקשורת מתקדמים המאפשרים למעבדי ה-AI לתקשר ביניהם ביעילות. לצד זאת, גם שאר חטיבות החברה הציגו ביצועים חזקים: הכנסות הגיימינג עלו ב-47% ל-3.73 מיליארד דולר, וחטיבת הוויזאליזציה קפצה ב-159%.
2+במבט קדימה, אנבידיה סיפקה תחזית אופטימית במיוחד לרבעון הנוכחי, עם צפי להכנסות שינועו בין 76.4 ל-79.5 מיליארד דולר. מדובר בעלייה של עד 81% לעומת אשתקד, נתון שמפריך את חששות המשקיעים מהאטה אפשרית בשוק השבבים לאור השקעות העתק של ענקיות הטכנולוגיה בתשתיות השבבים שלא מוכרות כהוצאות אלא נפרסות על מספר שנים בסעיף ה"הקפקס" (CAPEX). התחזית החזקה, בשילוב עם העמידה ביעדי הרבעון החולף, הובילה לעלייה של 3.8% בערך המניה במסחר המאוחר.
